Конец года — это время для подведения промежуточных итогов. Не только финансовых, но иногда и жизненных. Инвесторы анализируют результаты портфеля, определяют итоговые суммы прибыли и налогов. В последнем случае есть смысл воспользоваться всеми законными способами, чтобы этот налог уменьшить. Выглядят они следующим образом:
Уменьшить налогооблагаемую базу в конце года можно, закрыв убыточные позиции. В результате такой сделки снижается прибыль, а значит, становится меньше сумма налогов к уплате.
Такая схема позволяет отсрочить возврат налога за счет фиксации убыточных позиций. Проданные акции, если они по-прежнему имеют потенциал в глазах их владельца, можно сразу выкупить обратно. В итоге (после продажи и выкупа) баланс активов на брокерском счету сохранится.
Если сгенерировать убыток на сумму, соответствующую итоговой прибыли, то удастся вовсе избежать налога. При этом нужно учитывать метод FIFO. А также помнить о валютном курсе, если вы покупаете ценные бумаги в валюте: в долларах их котировки могут не измениться или даже снизиться, но девальвация рубля станет источником дохода.
Не стоит забывать и о государственных льготах, также позволяющих избегать налогообложения. Например, ЛДВ – льгота по долгосрочному владению позволяет освободить от налогов доходы от ценных бумаг до 3 млн. руб. в год, если инвестор владеет ими от трех лет и выше.
Инвестор может воспользоваться налоговым вычетом согласно ст. 220.1 НК РФ. Вычет позволяет переносить на будущие налоговые периоды убытки от операций с ценными бумагами при фиксированном годовом убытке (т.е. по итогам финансового года) на счете у брокера.
Рассмотрим на простом примере, как действует вычет. Допустим, инвестор за 2021 год получил прибыль в размере 50 000 руб. В 2020 году он завершил год с убытком в 15 тысяч руб. Этот убыток можно перезачесть в финансовых результатах 2021 года. Итог составит 35 000 руб., а налог к уплате сократится с 6500 до 4550 руб.
Поэтому в конце года стоит посмотреть, есть ли на счете убыточные позиции с существенной просадкой. Если они присутствуют, то почему бы не зафиксировать минус. Полученный убыток можно будет использовать в течение последующих 10 лет для уменьшения налогооблагаемой базы.
Перезачет убытков можно произвести при продаже любых активов и ценных бумаг. Например, вы решили вывести деньги из одного ETF и вложить в другой фонд с меньшими комиссиями. Если паи первого ETF подорожали за год, то при продаже будет фиксироваться прибыль и возникнет налог к уплате. Если ETF наоборот подешевел, то можно зафиксировать убыток, в последующие годы применив его, как вычет.
После совершения прибыльных операций у инвестора возникают налоговые обязательства. Начисленный налог брокер может удержать двумя способами:
Зная специфику удержания налогов брокером, инвестор может отложить их уплату. Это возможно, если не выводить прибыль со счета и реинвестировать ее в рыночные активы. Как конкретно это работает?
Брокер считает финансовые результаты по счету нарастающим итогом до конца года. Если не оставлять на счету денежных средств под конец декабря, удержать налог будет нельзя. Допустим, по итогам сделок за год у инвестора образовалась прибыль 300 тыс. руб., которая почти полностью была использована для покупки ценных бумаг.
Налог с этой прибыли составит 39 тыс. руб. Если у инвестора меньше свободных средств, скажем 10 000 руб., то возникает задолженность. Разумеется, принудительно продавать активы клиентов брокер не имеет права и сведения о налоговой задолженности будут отправлены в ФНС. Затем налоговая сформирует соответствующее уведомление и направит его инвестору. Читайте также здесь.
Таким образом, инвестор может при желании отсрочить расчет по налогам на 10-11 месяцев. Налоговые обязательства текущего года нужно будет погасить до 1 декабря будущего года и так далее. Средства, сэкономленные за счет отсрочки, можно вложить в и заработать на них (как и потерять, это рынок).
⚡ Также стоит иметь в виду, что иногда брокер может начать необоснованно / по ошибке удерживать за задолженность пени, начиная с января или февраля наступившего года. В этом случае нужно сослаться на п. 6 ст. 228 НК РФ.
Этот случай фактически разновидность варианта выше. Ребалансировка портфеля — это периодический пересмотр структуры активов, входящих в него, для сохранения уровня риска и небольшого повышения доходности при волатильном рынке. В ходе ребалансировки инвестор может продать подорожавшие ценные бумаги и купить подешевевшие. Подробная статья об этом понятии тут.
Обычно ребалансировку портфеля долгосрочные инвесторы проводят под конец года. При продаже активов, подросших в цене, возникает прибыль и налоговые обязательства. Чтобы минимизировать убытки на конец декабря, можно отложить пересмотр портфеля на начало наступающего года.
Это позволит инвестору отсрочить уплату налогов с прибыли на целый год (некоторые инвесторы используют фонды с реинвестированием, что позволяет не платить налоги и на дивиденды весь срок инвестирования, если не фиксировать прибыль). Если оставить счет без наличных средств по завершении года, можно отодвинуть уплату налогов еще на 10-11 месяцев. Общая отсрочка составит почти 2 года.
Конец года является наиболее выгодным временем для открытия индивидуального инвестиционного счета. Почему? Потому что уже в мае можно будет оформить возврат 13% налога с суммы, внесенной на ИИС. Основные вопросы и ответы, связанные с этим счетом, я собрал в этой статье.
Для получения налогового возврата даже не обязательно покупать ценные бумаги на ИИС. Достаточно просто открыть и пополнить счет в декабре текущего (2021) года. Хотя если вы следуете этой стратегии и не хотите составлять полноценный портфель, то лучше купить на внесенную сумму хотя бы облигации ОФЗ: налоговая хорошо знает о уловках инвесторов и могут последовать ненужные вопросы. Тем более, при текущей высокой ставке ЦБ и инфляции отказываться от дополнительной прибыли вряд ли разумно.
Максимальная ежегодная сумма налога к возврату — 52 тыс. руб. Не забываем, что эта сумма должна быть выплачена в виде налога с заработной платы. Тогда она будет возвращена инвестору, если он в течение учетного года пополнил ИИС на 400 тысяч руб.
Декларацию на возврат налога можно будет подать по завершении налогового периода, то есть в первых числах января следующего года. Остается подождать, пока налоговая проверит документы. Срок проверки декларации — 3 месяца, срок перечисления денег — 1 месяц.
Таким образом, открытие ИИС в конце года и использование вычета позволяет (в пересчете на 5 месяцев) получить доход до 30% годовых. Это без учета результата от сделок с ценными бумагами. Если пропустить выгодный момент в конце года, создав и пополнив ИИС в январе 2022, то возврат налога можно будет получить только через 1,5 года (в мае 2023 г.). Другие подробности смотрите здесь.
Схема по созданию искусственного убытка при продаже убыточных позиций (с последующим их выкупом) может трактоваться как нарушение НК РФ 54.2.1, а именно «проведение операций без экономического смысла с целью уменьшения налогообложения». Пока массы российских инвесторов это не коснулось: были лишь отдельные случаи, касающиеся крупных сумм.
Налоговая более лояльно относится к оптимизации налогов, если инвестор уменьшает прибыль за счет перевода капитала из одних ценных бумаг в другие. Например, вывод денег из одного ETF и вложение их в другой фонд.
О программе долгосрочных сбережений